关于如何可持续地资助以太坊开源基础设施的激烈辩论正在展开，提案范围从开发者集体到协议资助。对于参与其中的开发者、DAO 和捐赠者来说，这些新的资金模式带来了新颖而复杂的税务情况，需要仔细应对。了解赠款、捐赠和质押奖励的税务处理对于这个不断发展的生态系统中的所有参与者都至关重要。

3000万美元的问题：理解以太坊的资金十字路口

多年来，以太坊基金会（EF）一直是核心开发的主要资助者，为驱动网络的研发和软件提供资金。然而，随着生态系统的成熟，人们越来越普遍认为，依赖单一实体的资金库并非可持续的长期解决方案。前贡献者最近的分析和评论强调了潜在的“资金危机”，表明 EF 的资金并非无限。这促使人们寻求去中心化、自我维持的资金机制。

在社区论坛 ethresear.ch 上详细阐述的一份重要路线图，概述了解决这一挑战的多阶段方法。核心思想是将公共物品的资助责任从 EF 转移到从中获利的协议和公司。主要提案包括：

公共资金仪表板： 通过跟踪哪些 L2、DAO 和 dApp 正在为其使用的开源依赖项做出贡献来提高透明度。
“2% 承诺”： 鼓励创收协议将其收入或费用的 2% 投入到其技术栈所依赖的开源软件中。
Protocol Guild 空投贡献： 呼吁新项目将其代币空投的 1% 分配给像 Protocol Guild 这样的集体，后者将资金分配给核心开发者。

这种从集中式基金到分布式资助网络的转变，对所有参与者，从提供贡献的 DAO 到接收付款的个人开发者，都具有重大的税务影响。

核心开发者和赠款接收者的税务影响

对于从以太坊基金会、Protocol Guild 或个别项目获得赠款的开发者来说，税务处理相对简单，尽管有一些重要的细节。在 IRS 看来，因工作而获得的赠款被视为收入。

赠款是普通收入

根据美国税法，特别是 IRC §61，总收入定义为“来自任何来源的所有收入”。这包括服务报酬，无论是美元还是加密货币。当开发者收到 10 ETH 的赠款时，他们必须报告收到当天该 ETH 的美元公平市场价值（FMV）。

估值是关键： 价值在开发者获得资产“支配和控制权”时确定——这意味着当代币进入他们控制的钱包时。
成本基础建立： 这笔收入金额也成为所收到代币的成本基础。如果开发者后来以更高的价格出售这 10 ETH，他们将需要为差额缴纳资本利得税。如果他们以更低的价格出售，他们可以申报资本损失。

自雇税负担

大多数获得赠款的核心开发者被视为独立承包商，而非雇员。这意味着他们除了缴纳常规所得税外，还需要缴纳自雇税。2025 纳税年度，自雇税率为净收入的 15.3%。这包括：

12.4% 用于社会保障，最高年收入限额为 176,100 美元（2025 年）。
2.9% 用于医疗保险，无收入限额。

这些税款在 Schedule SE 上计算，并与开发者的 Form 1040 一起提交。为了计算净收入，开发者可以在 Schedule C（业务利润或亏损）上扣除普通和必要的业务费用。这可以包括硬件、软件订阅、家庭办公费用和专业服务。

跟踪来自多个来源的各种代币收入可能是一个重大的行政负担。像 dTax 这样的平台可以通过自动从您的钱包导入交易、提取历史价格数据以正确评估收入并将其分类以进行税务报告来提供帮助。

集体资助的税务难题：Protocol Guild 和 DAO

虽然个人接收者的税务情况很明确，但提供资金的实体的处理更为复杂。像 Protocol Guild 和去中心化自治组织（DAO）这样的集体在法律上处于灰色地带。

对 Protocol Guild 的捐赠

Protocol Guild 是一个以太坊核心开发者集体，他们同意分享捐赠给该团体的资金。当 Layer 2 项目或风险基金向 Guild 捐赠时，该捐赠的税务处理并非总是简单的。

对于捐赠者： 个人向 Protocol Guild 捐赠加密货币通常不能申请税收减免，因为 Guild 不是注册的 501(c)(3) 慈善机构。商业实体可能能够将捐赠作为业务费用（例如，研发、营销）扣除，但这需要仔细的理由和文件。
对于接收者（Guild/开发者）： 资金在分配给个人成员开发者之前由集体持有。分配后，资金成为开发者的应税收入，如上文所述。

DAO 和税务不确定性

DAO 带来了更大的挑战。IRS 尚未发布关于 DAO 默认分类的全面指导。它们是合伙企业吗？还是非法人协会？答案决定了 DAO 的资金及其交易如何征税。

如果 DAO 投票将资金库资金捐赠给公共物品倡议，其税务影响是不确定的。然而，最终从该 DAO 获得付款的开发者的税务处理保持一致：它是普通收入。

实体类型	捐赠/赠款的税务处理	接收开发者税务处理
个人捐赠者	通常不可抵税。	不适用
企业/协议	可能可作为业务费用（例如，研发）扣除。需要理由。	普通收入 + 自雇税。
DAO 资金库	高度不确定；取决于 DAO 未明确的法律/税务地位。	普通收入 + 自雇税。
Protocol Guild	传递机制；税务事件在分配给成员时发生。	收到分配时为普通收入 + 自雇税。

回顾 CIP：质押奖励的税务处理

资金辩论与质押经济学密不可分，质押经济学确保了网络安全并产生奖励。这些奖励的税务处理一直是激烈辩论的主题，最终导致 IRS 发布了一项关键裁决。

根据 Rev. Rul. 2023-14 (2023 年 7 月 31 日；质押 = 支配和控制时的普通收入)，质押奖励作为普通收入征税。IRS 的立场是，纳税人在获得对新代币的支配和控制权时，其收入等于新代币的公平市场价值。这适用于来自原生质押、像 stETH 这样的流动性质押代币或再质押协议的奖励。

然而，这一立场并非没有批评者。法律学者和行业团体，例如 Cahill Gordon & Reindel 律师事务所在 mondaq.com 上引用的那些，认为这项裁决错误地对财产的创造征税。他们认为，类似于农民收割庄稼或作家写书，新代币的创造并非实现事件。在他们看来，只有在代币出售或交换时才应征税。

这场辩论也已提交美国国会。正如 steptoe.com 所指出的，众议院筹款委员会发布了“采矿和质押税收清晰法案”的讨论草案。这项尚未颁布的拟议立法将编纂与 Rev. Rul. 2023-14 类似的立场，将新铸造数字资产的接收视为普通收入。该草案的存在表明立法者已意识到这个问题，并可能在未来寻求提供立法上的明确性。

为什么 ETH 投资者应关注资金状况

即使对于不是开发者或捐赠者的被动 ETH 持有者来说，公共物品资金状况也是一个需要关注的关键问题。以太坊网络的长期健康和安全——以及由此带来的 ETH 价值——取决于一群获得良好报酬和积极性的核心开发者。

未能建立可持续的资金机制可能导致“公地悲剧”，即基本基础设施维护被忽视，从而导致错误、安全漏洞或创新放缓。这给生态系统中的每个 dApp、用户和投资者带来了直接风险。

随着生态系统尝试新颖的资金解决方案，交易的复杂性只会增加。活跃用户可能在同一周内赚取质押奖励、获得赠款、捐赠给 DAO 并在 L2 上交换代币。这些行动中的每一个都可能是应税事件。跟踪数百或数千笔交易的成本基础、收入估值和持有期是一项需要专业工具的任务。

本内容仅供参考，不构成税务、法律或财务建议。请咨询合格的税务专业人士以了解您的具体情况。

自动化这种复杂的记录保存对于准确的税务合规至关重要。dTax 旨在处理以太坊生态系统的复杂性，从质押奖励到 DeFi 交换，确保您在报税时拥有完整准确的记录。使用 dTax 开始自动化您的加密货币税务。

常见问题

向 Protocol Guild 或其他开发者集体捐赠 ETH 是否可抵税？

对于大多数个人而言，向 Protocol Guild 等开发者集体捐赠加密货币是不可抵税的。要可抵税，捐赠必须捐给合格的慈善组织，通常是美国的 501(c)(3)。大多数开发者集体和 DAO 不具备此身份。企业可能能够将付款归类为业务费用，但这在很大程度上取决于具体的事实和情况。您应该咨询税务专业人士以了解您的具体情况。

我是一名收到 ETH 赠款的开发者。何时征税？

您在收到赠款的当年纳税。您必须报告的收入金额是 ETH 在转移到您控制的钱包当日的公平市场价值（以美元计）。此金额被视为普通收入，如果您是独立承包商，还可能需要缴纳自雇税。此报告的收入价值也成为您收到的 ETH 的成本基础。

质押奖励和开发者赠款在税务目的上有什么区别？

从税务角度来看，它们在较高层面上惊人地相似，但在来源上有所不同。质押奖励（根据 Rev. Rul. 2023-14）和开发者赠款都被视为普通收入，按收到时的公平市场价值估值。主要区别在于产生它们的活动。质押奖励是通过参与网络共识（一种投资回报形式）产生的，而赠款是为所提供服务（主动工作）支付的报酬。两者都在您的纳税申报表中报告为普通收入，但作为企业收到赠款的开发者将在 Schedule C 上报告。