Wie besteuert HMRC Krypto im Vereinigten Königreich?

HMRC behandelt Kryptowährungen als Eigentum, nicht als Währung. Wenn Sie Krypto-Assets veräußern – durch Verkauf, Tausch oder Ausgabe – können Sie Kapitalertragsteuer (CGT) in Höhe von 18 % (Grundtarif) oder 24 % (höherer Tarif) schulden. Der jährliche Freibetrag beträgt jetzt nur noch £3.000. Die Kostenbasis wird nach der obligatorischen Share Pooling-Methode berechnet, nicht nach FIFO. Einkünfte aus Mining und Staking können je nach Ihrer Steuerklasse mit 20 %, 40 % oder 45 % Einkommensteuer belegt werden.

HMCRs Klassifizierung von Krypto-Assets

HMRC veröffentlichte sein Cryptoassets Manual (CRYPTO10000-Reihe), um die steuerliche Behandlung digitaler Assets im Vereinigten Königreich zu klären. Das regelmäßig aktualisierte Handbuch legt das grundlegende Prinzip fest: Krypto-Assets sind für Steuerzwecke kein Geld oder keine Währung. Stattdessen werden sie als eine Form von Eigentum behandelt.

Diese Klassifizierung hat weitreichende Auswirkungen. Im Gegensatz zu traditionellen Währungstransaktionen kann praktisch jede Nutzung von Krypto ein steuerpflichtiges Ereignis auslösen. Die relevanten Kategorien umfassen:

Exchange Tokens (Bitcoin, Ether): Werden als Eigentum behandelt, das bei Veräußerung der CGT und bei Einnahmen der Einkommensteuer unterliegt
Utility Tokens: Werden bei Veräußerung ähnlich wie Exchange Tokens besteuert
Security Tokens: Können unter bestehende Steuerregeln für Finanzinstrumente fallen
Stablecoins: Werden weiterhin als Krypto-Assets behandelt – die Anbindung an Fiat macht sie nicht zu einer Währung
NFTs: Unterliegen der CGT; einzigartige NFTs können für die Freistellung von beweglichen Sachen in Frage kommen, wenn der Erlös unter £6.000 liegt

Die Position von HMRC ist, dass jeder Token-Typ nach seinen individuellen Merkmalen bewertet wird, aber die überwiegende Mehrheit der privaten Krypto-Inhaber wird hauptsächlich mit Exchange Tokens handeln.

Kapitalertragsteuersätze und Schwellenwerte

Seit April 2024 sind die CGT-Sätze für Krypto-Veräußerungen erheblich gestiegen. Die aktuellen Sätze für das Steuerjahr 2025/26 (6. April 2025 bis 5. April 2026) sind:

Steuerklasse	CGT-Satz (ab April 2024)	Vorheriger Satz
Grundtarif (bis £37.700 zu versteuerndes Einkommen)	18%	10%
Höherer/Zusätzlicher Tarif	24%	20%

Diese Sätze gelten nach Abzug des jährlichen Freibetrags. Der Freibetrag wurde über drei aufeinanderfolgende Jahre drastisch reduziert:

2022/23: £12.300
2023/24: £6.000
2024/25 onwards: £3.000

Bei £3.000 werden die meisten aktiven Krypto-Händler die Freigrenze schnell überschreiten. Ein einziger profitabler Handel von ein paar tausend Pfund könnte eine CGT-Verbindlichkeit erzeugen. Der Freibetrag gilt pro Person – Ehepaare und eingetragene Lebenspartner erhalten jeweils ihren eigenen Freibetrag von £3.000.

Die Share Pooling-Methode: Section 104 Pool

Das markanteste Merkmal der britischen Krypto-Besteuerung ist die obligatorische Anwendung des Share Pooling zur Berechnung der Kostenbasis. Im Gegensatz zu den USA, wo FIFO oder Specific Identification verwendet wird, müssen britische Steuerzahler den Section 104 Pool verwenden – eine gewichtete Durchschnittsmethode, die von den Regeln für Aktien und Wertpapiere übernommen wurde.

Wie der Section 104 Pool funktioniert

Der Section 104 Pool führt eine laufende Summe der Menge und der zulässigen Kosten jedes Krypto-Assets, das Sie halten. Wenn Sie Token erwerben, werden sowohl die Menge als auch die Kosten dem Pool hinzugefügt. Wenn Sie Token veräußern, wird ein proportionaler Anteil der gepoolten Kosten abgezogen.

Beispiel:

Sie kaufen 2 ETH zu je £1.000 = Pool ist 2 ETH, Kosten £2.000
Sie kaufen 3 ETH zu je £1.500 = Pool ist 5 ETH, Kosten £6.500
Sie verkaufen 1 ETH für £2.000 = zulässige Kosten sind £6.500 / 5 = £1.300 pro ETH
Gewinn = £2.000 - £1.300 = £700

Nach dem Verkauf enthält der Pool 4 ETH mit zulässigen Kosten von £5.200 (£6.500 - £1.300).

Jedes einzelne Krypto-Asset hat seinen eigenen Section 104 Pool. Ihr Bitcoin-Pool ist getrennt von Ihrem Ether-Pool, der wiederum getrennt von Ihrem Solana-Pool ist und so weiter.

Same-Day Rule und Bed and Breakfasting

Bevor der Section 104 Pool angewendet wird, müssen HMRC zwei Anti-Vermeidungs-Matching-Regeln zuerst überprüft werden. Veräußerungen werden in dieser strengen Reihenfolge abgeglichen:

1. Same-Day Rule

Wenn Sie dasselbe Krypto-Asset am selben Tag kaufen und verkaufen, werden der Erwerb und die Veräußerung zuerst miteinander abgeglichen. Dies verhindert, dass Sie mit Verlust verkaufen und sofort wieder kaufen, um den Verlust zu realisieren, während Sie Ihre Position beibehalten.

2. Bed and Breakfasting (30-Tage-Regel)

Wenn Sie ein Krypto-Asset verkaufen und dasselbe Asset innerhalb von 30 Tagen erneut kaufen, wird die Veräußerung mit dem erneuten Kauf abgeglichen und nicht mit dem Section 104 Pool. Dies ist das Krypto-Äquivalent der "Bed and Breakfasting"-Regel, die seit langem für Aktien gilt.

Beispiel: Sie verkaufen am 1. März 1 BTC für £40.000 (Kosten des Section 104 Pools: £25.000). Am 15. März kaufen Sie 1 BTC für £38.000. Die 30-Tage-Regel gilt: Ihre Veräußerungskosten betragen £38.000 (der Rückkaufpreis), nicht £25.000. Ihr Gewinn beträgt £2.000, nicht £15.000.

3. Section 104 Pool

Erst nach der Überprüfung auf Same-Day- und 30-Tage-Übereinstimmungen wird die Veräußerung aus den gewichteten Durchschnittskosten des Section 104 Pools entnommen.

Diese dreistufige Abgleichsreihenfolge ist obligatorisch. Sie können keine andere Reihenfolge wählen, und Fehler dabei sind eine häufige Ursache für Fehler in britischen Krypto-Steuererklärungen.

Steuerpflichtige Veräußerungsereignisse

HMRC betrachtet die folgenden Ereignisse als Veräußerungen, die CGT auslösen können:

Verkauf von Krypto gegen Fiat-Währung (GBP, USD, EUR, etc.)
Tausch einer Kryptowährung gegen eine andere (z.B. BTC zu ETH) – jeder Tausch ist eine Veräußerung des ersten Assets und ein Erwerb des zweiten
Ausgabe von Krypto für Waren oder Dienstleistungen – wird als Veräußerung zum Marktwert behandelt
Schenkung von Krypto (außer an einen Ehepartner oder eingetragenen Lebenspartner) – Veräußerung zum Marktwert
Verlust des Zugangs zu Krypto durch Fahrlässigkeit ist keine Veräußerung; HMRC kann unter bestimmten Umständen einen Anspruch auf vernachlässigbaren Wert zulassen

Übertragungen zwischen Ihren eigenen Wallets sind keine Veräußerungen, vorausgesetzt, Sie behalten das wirtschaftliche Eigentum. Sie müssen jedoch Aufzeichnungen über alle Übertragungen führen, um dies nachzuweisen.

Mining, Staking und Airdrops: Einkommensteuer

Nicht alle Krypto-Steuerpflichten fallen unter die CGT. HMRC erhebt Einkommensteuer auf bestimmte Arten von Krypto-Einnahmen, wie in der Richtlinie CRYPTO61000 detailliert beschrieben:

Mining

Wenn Sie Krypto als Gewerbe oder Geschäft minen, ist der faire Marktwert der erhaltenen Token als Handelseinkommen steuerpflichtig. Hobby-Mining kann anders behandelt werden, aber HMRC hat nur begrenzte Anweisungen zur Unterscheidung zwischen Hobby und Gewerbe gegeben. Sozialversicherungsbeiträge können auch für Handelseinkommen anfallen.

Staking

Staking-Belohnungen werden im Allgemeinen als sonstige Einkünfte behandelt und mit Ihrem Grenzsteuersatz für die Einkommensteuer besteuert:

Grundtarif: 20%
Höherer Tarif: 40%
Zusätzlicher Tarif: 45%

Die Kostenbasis der Staking-Belohnungen für zukünftige CGT-Zwecke ist der faire Marktwert zum Zeitpunkt des Erhalts.

Airdrops

Airdrops, die ohne Ihr Zutun erhalten werden, sind möglicherweise nicht sofort steuerpflichtig. Wenn der Airdrop jedoch als Gegenleistung für eine Dienstleistung oder im Rahmen eines Handels erhalten wird, ist er als Einkommen steuerpflichtig. Wenn Sie später Airdrop-Token veräußern, fällt CGT an, wobei der Einkommenswert als Kostenbasis verwendet wird.

DeFi: Lending, Liquidity Pools und Wrapped Tokens

Die Richtlinien von HMRC zu DeFi (CRYPTO61600-Reihe) nehmen im Vergleich zu einigen anderen Jurisdiktionen eine bemerkenswert strenge Position ein:

DeFi Lending

Wenn Sie Krypto über ein DeFi-Protokoll verleihen, kann HMRC dies als Veräußerung behandeln, wenn das wirtschaftliche Eigentum auf den Kreditnehmer oder das Protokoll übergeht. Dies bedeutet, dass Sie zum Zeitpunkt der Kreditvergabe CGT schulden könnten, nicht nur bei der Auszahlung. Erhaltene Zinsen sind als Einkommen steuerpflichtig.

Liquiditätsbereitstellung

Das Hinzufügen von Token zu einem Liquiditätspool beinhaltet typischerweise die Veräußerung der ursprünglichen Token und den Erhalt von LP-Tokens im Gegenzug. Jeder Schritt kann ein steuerpflichtiges Ereignis sein. Das Entfernen von Liquidität kehrt den Prozess um und kann zusätzliche Veräußerungen erzeugen.

Wrapped Tokens

Das Wrappen eines Tokens (z.B. ETH zu WETH) kann eine Veräußerung darstellen, wenn HMRC die gewrappte Version als ein anderes Asset betrachtet. Die Richtlinie ist noch nicht vollständig geklärt, und Steuerzahler sollten ihre Position sorgfältig dokumentieren.

Selbsteinschätzung: Wie man meldet

Britische Krypto-Gewinne und -Einkommen werden über die Selbsteinschätzungserklärung gemeldet. Es gibt kein separates krypto-spezifisches Formular. Die relevanten Abschnitte sind:

SA108 (Capital Gains Summary): Melden Sie Krypto-Veräußerungen, -Gewinne und -Verluste
SA100 (Hauptsteuererklärung): Melden Sie Krypto-Einkommen (Mining, Staking, Airdrops) im entsprechenden Einkommensabschnitt

Wichtige Fristen

Das britische Steuerjahr läuft vom 6. April bis 5. April. Für das Steuerjahr 2025/26:

Ende des Steuerjahres: 5. April 2026
Frist für Papiererklärung: 31. Oktober 2026
Frist für Online-Erklärung: 31. Januar 2027
Zahlungsfrist: 31. Januar 2027

Eine verspätete Einreichung zieht eine automatische Strafe von £100 nach sich, wobei sich im Laufe der Zeit zusätzliche Strafen ansammeln. Zinsen werden auf verspätete Zahlungen ab dem Fälligkeitsdatum erhoben.

Aufbewahrungspflichten

HMRC verlangt, dass Sie Aufzeichnungen für mindestens 5 Jahre nach der Einreichungsfrist am 31. Januar aufbewahren. Die Aufzeichnungen sollten Folgendes umfassen:

Datum jeder Transaktion
Art des Krypto-Assets
Anzahl der Einheiten
Wert in GBP zum Zeitpunkt der Transaktion
Kontoauszüge und Wallet-Adressen
Details der Gegenpartei (falls zutreffend)

CRS 2.0 und UK Reporting

Das Vereinigte Königreich ist ein früher Anwender von CRS 2.0 und dem Crypto-Asset Reporting Framework (CARF). Ab der Datenerfassung 2026 werden im Vereinigten Königreich regulierte Krypto-Börsen automatisch Benutzer-Transaktionsdaten an HMRC melden, die diese Informationen mit anderen teilnehmenden Steuerbehörden teilen werden.

Dies bedeutet, dass HMRC unabhängige Daten zur Überprüfung Ihrer Selbsteinschätzungserklärung haben wird. Abweichungen zwischen gemeldeten Einkommen und Börsendaten können Compliance-Prüfungen auslösen. Eine freiwillige Offenlegung, bevor HMRC Sie kontaktiert, führt in der Regel zu geringeren Strafen als eine Entdeckung nach einer Untersuchung.

Verluste und Steuerplanung

Kapitalverluste aus Krypto-Veräußerungen können Gewinne ausgleichen, entweder im laufenden Jahr oder auf zukünftige Jahre vorgetragen werden. Verluste müssen jedoch innerhalb von 4 Jahren nach dem Ende des Steuerjahres, in dem sie entstehen, an HMRC gemeldet werden.

Wichtige Planungsüberlegungen:

Nutzen Sie Ihren jährlichen Freibetrag: Realisieren Sie bis zu £3.000 an Gewinnen pro Jahr steuerfrei
Übertragungen an Ehepartner: Übertragungen an einen Ehepartner oder eingetragenen Lebenspartner sind steuerfrei; diese können dann ihre eigene £3.000-Freigrenze nutzen
Timing von Veräußerungen: Erwägen Sie, große Veräußerungen auf zwei Steuerjahre aufzuteilen (vor und nach dem 5. April), um zwei Freibeträge zu nutzen
Verluste realisieren: Verkaufen Sie verlustbringende Positionen, um Gewinne auszugleichen – aber beachten Sie die 30-Tage-Regel, die einen sofortigen Rückkauf verhindert

Häufig gestellte Fragen

Muss ich Krypto melden, wenn ich nur einen kleinen Gewinn erzielt habe?

Ja. Wenn Ihre gesamten Erlöse aus allen Asset-Veräußerungen (nicht nur Krypto) das Vierfache des jährlichen Freibetrags (£12.000 für 2025/26) übersteigen, müssen Sie dies in Ihrer Selbsteinschätzungserklärung melden, auch wenn der Gewinn unter £3.000 liegt. Wenn Ihre Gewinne unter dem Freibetrag liegen und die Erlöse unter diesem Schwellenwert, müssen Sie möglicherweise nicht melden, aber die Aufbewahrung von Aufzeichnungen ist weiterhin erforderlich.

Wie werden Krypto-zu-Krypto-Swaps besteuert?

Jeder Krypto-zu-Krypto-Swap besteht aus zwei separaten Ereignissen: einer Veräußerung des Assets, das Sie aufgeben (unterliegt der CGT), und einem Erwerb des Assets, das Sie erhalten (zum fairen Marktwert in GBP zum Zeitpunkt des Handels). Dies gilt gleichermaßen für DEX-Swaps, zentralisierte Börsengeschäfte und Cross-Chain-Bridges.

Was passiert, wenn ich Krypto-Gewinne aus früheren Jahren nicht gemeldet habe?

Die freiwillige Offenlegungsfunktion von HMRC ermöglicht es Ihnen, frühere Erklärungen zu korrigieren. Die Strafen für eine freiwillige Offenlegung sind deutlich niedriger (0-30 % der unbezahlten Steuer) als für eine erzwungene Offenlegung nach einer HMRC-Untersuchung (20-70 %). Da der CRS 2.0-Datenaustausch im Jahr 2026 beginnt, schließt sich das Fenster für freiwillige Korrekturen. HMRC hat seit 2021 "Nudge Letters" an Krypto-Inhaber verschickt, die durch Anfragen nach Börsendaten identifiziert wurden.

Wie dTax britische Steuerregeln handhabt

dTax enthält eine spezielle UK Share Pooling (Section 104) Kostenbasismethode – eine von 8 internationalen Methoden in der Steuer-Engine. Die Implementierung folgt den Section 104 Pool-Regeln von HMRC: gewichtete Durchschnittskostenbasis über alle Erwerbe, mit proportionaler Kostenverteilung bei Veräußerung. Same-Day- und Bed-and-Breakfasting-Regeln werden in v1 für die manuelle Überprüfung vermerkt.

Einkommen aus Mining, Staking und Airdrops wird getrennt von Kapitalveräußerungen erfasst. Transaktionsimporte von großen, im Vereinigten Königreich beliebten Börsen (Coinbase, Kraken, Binance und über 20 weitere) werden automatisch klassifiziert und dem richtigen Pool zugeordnet. Die Plattform berechnet Ihre CGT-Verbindlichkeit zum anwendbaren Satz von 18 % oder 24 % und erstellt Berichte, die mit der SA108 Selbsteinschätzung kompatibel sind.

Da CARF für das Vereinigte Königreich im Jahr 2027 in Kraft tritt, bietet dTax auch einen CARF-Transaktionsdatenexport an – so können Sie genau sehen, was britische Börsen unter dem neuen automatischen Austauschrahmen an HMRC melden werden.